【布局盘点】赛默飞以超50%市值收购全球最牛基因芯片公司

2016-01-11 08:35 · 李亦奇

北美时间8日,世界领先的生物服务商赛默飞世尔科技公司宣布,以每股14美元现金(高出52%股价)的价格,合计金额高达13亿美元收购著名的芯片制造商——昂飞公司。总市值是Illumina两倍多的默飞世尔科技,近年来是如何通过收购、出售与资源整合成为了仪器行业的巨头呢?

Thermo Fisher以高出Affymetrix 52%的股价收购后者

北美时间8日,世界领先的生物服务商赛默飞世尔科技公司(Thermo Fisher)宣布,经该司董事会同意,以每股14美元现金的价格,合计金额高达13亿美元收购著名的芯片制造商——昂飞芯片(Affymetrix,也有译作艾菲矩阵)。根据昂飞芯片当天的收盘价9.21美元(Affymetrix在过去52周的股价最高仅达13.11美元),赛默飞的报价高出其公司目前股价达52%。

Affymetrix当地时间1月8日收盘价

Affymetrix为什么值得Thermo Fisher以如此高的估值收购?


Affymetrix,公司位于美国加州,行内人士简称之昂飞芯片,是国际上一流的芯片制造商,在全球拥有1100名员工,业务分布在美国、欧洲和亚洲,年收入约为3.5亿美元。

Affymetrix作为全球基因芯片产业先行者,早在1989年就研制出了世界首张基因芯片。其开发的寡核苷酸原位光刻合成专利技术(light-controlled in situ synthesis of DNA microarrays),是目前最高密度的芯片制备技术。Affymetrix的GeneChip生物芯片检测系统,是由高密度GeneChip芯片和试剂,杂交、扫描仪器,数据处理和分析工具组成的一整套检测平台,是世界上第一种经欧盟和美国FDA审批的可用作体外诊断的芯片系统。

早在2015年5月,Affymetrix通过1500万美元的全现金交易收购了Eureka Genomics®公司的所有资产,后者总部位于加利福尼亚州Hercules,开发高性价比、低-中多重、高通量的基因分型Assay,利用通用的二代测序(NGS)平台来获取数据。Affymetrix的收购后者就是为了提供高通量且经济的作物和动物基因分型。

赛默飞总裁兼首席执行官Marc N. Casper 表示,此次收购将加强其在生物科学的领导地位,并为其在遗传领域提供新的临床研究机会和应用市场。Affymetrix公司的产品将助力公司快速拓展流式细胞仪市场,同样借助赛默飞的全球商业联系,这些产品将服务于更多客户。预计此次收购交易将创造非常有吸引力的经济回报。”

Affymetrix总裁兼首席执行官Frank Witney表示,加入赛默飞,能为其股东、员工以及客户创造巨大的价值。通过赛默飞的资源,Affymetrix将全球范围和客户建立更密切的合作,特别是在生物制药领域,并将提升在单细胞研究、生殖健康等高增长市场的地位。而Affymetrix员工也将由此获得很多的职业成长和发展机会。公司期待着与赛默飞更密切合作,确保平稳度过磨合期。

盘点:那些年,赛默飞世尔的收购与出售

赛默飞世尔前身是热电(1956年成立),2007年,热电和飞世尔合并,定名赛默飞世尔。目前在50个国家拥有员工约50,000人,旗下Thermo Scientific、Life Technologies、Fisher Scientific和Unity™ Lab Services四个品牌皆处于行业内的首要品牌,帮助客户解决在分析化学领域从常规的测试到复杂的研发项目中所遇到的各种挑战,通过多年的并购与出售以及资产整合,赛默飞的总市值高达535.43亿美元,是国际上另一家基因测序公司Illumina(NASDAQ:ILMN)市值240亿美元的两倍之多。

赛默飞世尔如何从一家热电公司发展成为了仪器行业数一数二的巨头呢?以下盘点了那些年,赛默飞世尔的收购与出售。

2016年1月8日,赛默飞宣布以13亿美元收购Affymetrix。

2013年4月15号,赛默飞世尔以136亿美元收购Life Technologies,并继承Life Technologies的22亿美元净债务。

2012年9月13号,以9.25亿美元收购移植诊断公司One Lambda,后者由器官移植研究专家Paul Terasaki成立于1984年,2011年公司员工总数达到320人,年收入1.82亿美元。One Lambda被收购后并入赛默飞的专业诊断业务。

2011年8月23号,赛默飞世尔以24.7亿欧元(约32.2亿美元)收购Phadia公司。后者成立于1967年,全球员工1500人,2010年收入为3.67亿欧元(合4.79亿美元)。Phadia被收购后并入赛默飞的专业诊断业务。

2011年7月18号,以未披露的价格收购收购了Trek诊断系统(Trek Diagnostic Systems)公司。后者是一家微生物解决方案的全球供应商,如为制药和临床实验室市场提供血液培养和微生物鉴定等服务。据了解,Trek公司在收购时有员工150人,2010年营收3400万美元。Trek被收购后并入了赛默飞的分析技术业务。

2011年5月18号,赛默飞世尔收购英国一次性塑料制品制造商Sterilin,收购金额未披露。后者生产样品采集、保存和加工所使用的一次性塑料制品,总部位于英国南威尔士,拥有大约270名员工,2010年营收3500万美元。被收购后,Sterilin并入赛默飞的实验室产品与服务业务。

2011年5月17号,赛默飞世尔以21亿美元的价格收购了Dionex公司。后者成立于1975年,成立后不久推出第一款水分析离子色谱系统,通过创新和全球扩张不断发展壮大。在收购前在6个大洲21个国家,拥有超过1600个员工,在亚太地区具有广泛影响力。整合后,Dionex并入赛默飞世尔分析技术业务。

2011年2月24号,赛默飞世尔以7.4亿美元的价格将其旗下的Athena Diagnostics出售给Quest Diagnostics,以2亿美元的价格将旗下的Lancaster Laboratories出售给Eurofins Scientific。Athena与Lancaster在2010年产生的年收入分别为1.1亿美元和1.15亿美元。

2010年12月27号,赛默飞世尔收购了Lomb Scientific公司。后者是澳大利亚及新西兰著名的实验室化学品、消耗品及器材的供应商,在澳大利亚及新西兰,尤其是悉尼、佩斯和奥克兰的办公室及仓库拥有约100名员工,公司2009年全年利润约为3400万澳元。被收购后Lomb Scientific并入赛默飞世尔科技分析技术和实验室产品及服务业务。

2010年7月16号,赛默飞世尔以2.6亿美元收购Fermentas International公司。后者是一家酶、试剂及分子和细胞生物学研究工具的制造商和分销商,总部位于安大略省,而其主要业务在立陶宛。Fermentas拥有大约500名员工,其2009年的收入约为5400万美元。被收购后的Fermentas纳入了赛默飞世尔的分析技术业务。

2010年4月15号,赛默飞世尔收购了总部位于丹麦欧登塞的创新蛋型白质组学分析产品的供应商Proxeon。后者在2009年的收入约1000万美元,拥有近40名员工。被收购后,Proxeon成为赛默飞分析技术业务的一部分。

2010年3月5号,赛默飞世尔以未披露的价格收购了Finnzymes公司。后者是知名的分子生物学分析工具供应商,产品包括试剂、仪器、耗材和试剂盒,总部在芬兰的Espoo,拥有90名员工,2009年的销售额是2千万美元。被收购后,Finnzymes加入到赛默飞的实验室产品与服务业务。

2010年2月26号,赛默飞世尔以1.45亿美元的现金外加为披露数额的里程碑付款(milestone payment)收购了Ahura Scientific。Ahura Scientific是一家为人类健康和公共安全提供现场分析仪的领先企业,让客户能在现场快速鉴别各种分子和元素物质。Ahura Scientific总部位于马萨诸赛州的威明顿,被收购时拥有近120名员工,2009年全年营业总收入接近4500万美元,被收购后并入赛默飞的分析技术业务。

此外,在Fisher公司于Thermo公司于2006年合并为Thermo Fisher(赛默飞世尔)到2010年期间,赛默飞还分别在2007年和2009年收购了紫外-可见分光仪器制造商 NanoDrop 公司,以及诊断试剂供应商B.R.A.H.M.S. 公司。

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